论文导读：我国的中小企业是推动国民经济发展、实现充分就业，维护社会稳定，构建和谐社会的中坚力量。
关键词：中小企业，融资问题，解决方法
一、研究背景
我国的中小企业是推动国民经济发展、实现充分就业，维护社会稳定，构建和谐社会的中坚力量。根据央行界定的标准，我国约有99%的企业是中小企业；中小企业对GDP的贡献超过60%，对税收的贡献超过50%，提供了75%以上的城镇就业岗位。论文参考。中小企业在就业与经济增长方面贡献巨大。与此相反的是中小企业占用的社会资源却非常有限，贷款额只占银行贷款总量的30%左右。中小企业用较少的社会资源，创造了较多的社会财富，并且承担了相应的社会责任。
随着社会竞争的日益激烈，中小企业的发展遇到了'瓶颈'障碍，特别是融资难成为其首要问题，如何去寻找新的融资空间，壮大自己的实力是摆在我们面前的难题。
二、我国中小企业融资难的原因分析
多少年来，中小企业融资难一直是困扰我国经济发展的重要问题。虽然国家为此制定了一系列政策规定，提出多种解决方案，但由于在政策的制定过程中，没有在更高的层次上进行统筹和创新，没有在政策和法规上有所突破，进而没有勾画出一个具有可操作性的总体思路，因此，政策的实施效果并不理想，这一问题并没有从根本上得到解决。究其原因，有以下几点：
（一）中小企业自身的发展特点是造成其融资困难的内在因素。中小企业一般自身积累较少，资产规模较小，而且大部分经营管理不规范，经营效益低下，使得其在间接融资上具有较大的市场风险。
一些中小企业往往有两本甚至三本账以应付不同部门的检查。这说明一些中小企业的财务报表不真实不可靠,会计信息严重失真，所以财务风险与大企业相比要高得多。此外，中小企业组织结构、生产运营管理以及售后服务都不太健全，也是导致其融资难的症结所在。
（二）信息不对称
1、与银行信息不对称导致从银行贷款难
因为中小企业往往不愿披露所有的信息，使银行往往处于信息的弱势，无法甄别中小企业的信用状况，因此，银行为了保证资金安全，防范风险，“惜贷”和“慎贷”也就不难理解了。
2、与担保机构信息不对称导致寻求担保难
在信息不对称的情况下，如果担保物不足，担保机构对融资信贷的担保就会非常的慎重。论文参考。同时也会减少担保机构的利润，结果是担保费率的上升，导致中小企业融资担保难。
3、与投资者信息不对称导致直接融资受限
（三）融资渠道体系尚未完全建立。
我国资本市场的股票发行额度和上市公司选择受到规模限制，中小企业在上市公司中所占份额几乎为零。至于发行债券，由于大都带有政府主导垄断的推动型色彩，中小企业难以进入这一投资领域。而刚刚起步的风险基金规模有限，退出机制尚不完善。
（四）中小企业融资辅助体系缺失。
一方面，我国中小企业融资的社会信用支付体系尚不健全。首先是缺乏统一的中小企业信用评估体系。其次是中小企业资信调查体系发育程度很低。由于我国目前尚未构建一个完善的企业信用信息网络，在企业信用信息的登记披露等方面很不规范，使银行难以准确地获取企业的相关信息；另一方面，我国中小企业的信用担保体系尚不完善。当前我国按市场化运作的中小企业担保中介机构很少，担保能力也很有限，远不能满足面广、量大的中小企业融资需要。
（五）政府政策和支持力度不够
长期以来，我国的经济政策自觉或不自觉地偏好于大企业，而对中小企业有许多的不公平，这在客观上限制了中小企业的融资渠道和融资能力。
（六）宏观金融体系方面的原因，缺乏专门为其提供融资服务的金融机构
金融机构体系与经济体系多层次对应关系出现断层和错位。与经济的多层次相对应，金融机构体系也应是多层次的，然而这种对应关系在我国却出现了断层和错位，能为中小企业提供有效金融服务的中小金融机构体系还没有真正建立起来。同时，各商业银行实行“审贷分离”、“贷款风险终身责任制”，加之内部约束机制与激励机制不对称，信贷员普遍缺乏拓展信贷市场的积极性，基本上放弃了对中小企业的金融服务。论文参考。
三、解决中小企业融资难的对策
在借鉴发达国家经验的基础上，笔者提出自己的一些想法。
（一）加强中小企业自身发展
1、强化信用意识，提升信用等级
建立完善的会计报表账簿体系，整顿企业财务纪律，积极清偿银行债务和拖欠其他企业的款项，建立企业信用档案，牢固树立诚实守信的企业形象以赢取各界信任。
2、加强现代企业制度建设，增强发展动力。
企业内部要坚持科学民主管理，明确企业的发展方向和奋斗目标，制定合理的内部控制制度，最大限度地调动职工积极性，营造出良好的工作氛围，最终建立符合市场经济发展要求的公司治理结构。
3、创新融资手段，拓宽融资渠道
对中小企业而言，即使国家设立专项基金，提供信用担保，建立投资基金，设立证券市场，银行贷款等融资形式，能够取得资金支持的企业也是少数。在当前的市场机制下，中小企业应考虑到自身发展现状，并结合国家财政、金融、信用等实际情况，充分利用一切可能的途径，创新出切合自身发展实际的融资手段。比如吸收创业（风险）投资、票据贴现融资、融资租赁等。
（二）改善融资大环境
1、中小企业融资政策支持体系
我国的中小企业所有制构成比较复杂，而企业法和有关的政策又主要是按照所有制性质来制定的，这就使得不同所有制性质的中小企业处在不同的竞争起跑线上，不利于企业更快地发展。因此建议借鉴西方市场经济发达国家的经验，将中小企业视为统一的整体，以2002年6月29日通过的《中小企业促进法》为依据，尽快制定配套的法规和政策，把规定的各项法律制度落到实处，使中小企业管理走上法制化轨道，使我国中小企业立法形成一个科学、完备、有序的体系。
2、完善资金支持体系
（1）完善资本市场体系，开辟直接融资新渠道。
一是发展股票市场。在鼓励中小企业发行股票、企业债券、存托凭证等方式募集资金的同时，尽快完善二版市场或场外交易市场，为科技型中小企业提供造血功能。二是发展债券市场。企业债券市场也应对中小企业敞开大门，逐步放开债券发行市场，允许其在符合发行要求的条件下，通过发行债券筹资。
（2）改善现有中小企业间接融资体系。
应拓宽商业银行的融资渠道。在短期内不妨可以对四大商业银行在中小企业贷款方面提出一些硬性贷款的规章，以解决当前我国中小企业资金短缺的燃眉之急。另外，要整合中小金融机构，尤其是中小民营银行。政府部门应加快对现有金融机构，特别是中小金融机构的改革、改组和整顿。
3、进一步发展和完善信用担保体系
一方面，政府部门要加大对中小企业信用担保机构的扶持力度；另一方面，要借鉴发达国家信用保证制度支持中小企业获取金融支持的做法，大力发展中小企业政策性信用担保体系，互助担保体系，商业担保体系，逐步形成完善的信用担保体系。
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